В июне внешняя торговля России обозначила оживление, но сомнительной устойчивости

Данные Федеральной таможенной службы России о внешней торговле товарами в 1-м полугодии 2020 г. отразили ее ожидаемое оживление в июне, но не убедили, что отскок от «дна» будет устойчивым.

По данным таможенной статистики, в январе — июне 2020 г. внешнеторговый оборот России (включая рыбу и морепродукты Российской Федерации, не подлежащие доставке для таможенного оформления на ее территории; бункерное топливо, горючее, продовольствие и материалы, приобретенные за пределами территории РФ; товары и транспортные средства, ввезенные физическими лицами; досчеты на неучтенные объемы взаимной торговли со странами ЕАЭС) составил 267,9 млрд долл. США и по сравнению с январем — июнем 2019 г. сократился на 16,9%.

Экспорт России в 1-м полугодии 2020 г. оценен в 161,0 млрд долл. и к аналогичному периоду 2019 г. сократился на 22,5%. На долю стран дальнего зарубежья приходилось 87,0%, на страны СНГ — 13,0%.

Российский импорт за шесть месяцев текущего года составил 106,9 млрд долл. и в годовом сопоставлении сократился на 6,8%. На долю стран дальнего зарубежья приходилось 89,2%, на страны СНГ — 10,8%.

Сальдо торгового баланса в рассматриваемом периоде, таким образом, сложилось положительное в размере 54,1 млрд долл., что на 38,9 млрд, или на 41,8%, меньше, чем в январе — июне 2019 г.

Как всегда, более детальную динамику внешней торговли, которую рассмотрим ниже, ФТС представляет без названных выше включений. И в этом случае значения приведенных показателей могут немного отличаться. Так, внешнеторговый оборот за 1-е полугодие составил 265,6 млрд долл., что на те же 16,9% меньше результата января — июня 2019 г., экспорт — 160,0 млрд долл. (–22,6% соответственно), импорт — 105,6 млрд долл. (–6,5%), сальдо торгового баланса, соответственно, составило 54,4 млрд долл., сократившись на 48,0%.

Сравнение с годовой динамикой за пять месяцев текущего года показывает, что за июнь она у оборота ухудшилась на 0,2 п.п., у экспорта — на 0,6 п.п., импорт, наоборот, поправил ее на 0,4 п.п., а у сальдо торгового баланса она потеряла еще 8,45 п.п.

Учитывая, что июнь стал месяцем, когда карантинные ограничения в экономике радикально ослабли, а у основных внешнеторговых партнеров России это произошло даже раньше, можно было надеяться, что и статистика экспорта принесет толику позитива. Тем более что в июне, по данным Минэкономразвития, средняя цена на нефть нашего сорта Urals на мировых рынках поднялась до 42,06 долл., что на 38,4% выше, чем в мае 2020 г.

Собственно июнь — оптимистичнее...

Но в данном случае речь идет о нарастающей годовой динамике, а более детально проясняют ситуацию сопоставления по отдельным месяцам. Тогда таможенная статистика показывает, что непосредственно в июне нынешнего года экспорт (24,2 млрд долл.) меньше июньского объема 2019 г. на 25,8%, однако это существенно выше аналогичного сопоставления за май (–35,3%) и апрель (–33,0%). К предыдущему месяцу сумма экспорта в прошлом июне выросла на 14,6%.

Июньский импорт (18,5 млрд долл.) год к году сократился на 4,8%, что также много лучше аналогов за май и апрель (–12,8 и –19,8% соответственно), а к предыдущему месяцу он увеличился на 10,3%. Заметим, что из шести месяцев 2020 г. объем импорта в июне уступает только докризисной мартовской сумме (19,55 млрд долл.).

Казалось бы, судя по значительному ухудшению за июнь шестимесячной годовой динамики, этот месяц не принес никакого позитива сальдо торгового баланса. Однако сопоставление с июнем 2019 г., показывающее падение на 56,6%, лучше майского такого же замера сразу на 10,8 п.п. (–67,4%). Мягко говоря, скромный объем сальдо в июне — 5,75 млрд долл. — все-таки больше майского на 30,8% (4,4 млрд долл.).

Приведенные данные вселяют надежду, что в прошлом июне не только импорт усилил подъем со «дна», но и экспорт с сальдо от него оттолкнулись. Почему это только надежда, поразмышляем ниже. А пока сравним итоги внешней торговли поквартально, раз уж июнь подвел черту II квартала 2020 г.

На него выпали главные тяготы пандемийных строгостей, поэтому заранее ясно, что он проиграл I кварталу — внешнеторговая статистика это лишь конкретизирует. Оборот в апреле — июне составил 122,0 млрд долл., что на 24,5% меньше в годовом измерении (–9,2% в I квартале соответственно) и на 15,0% хуже января — марта текущего года. Экспорт во II квартале набрал 69,9 млрд долл. — –31,4% год к году (–14,0% в I квартале) и –22,4% к предыдущему периоду. Импорт «предъявил» 52,1 млрд долл. — –12,7% (+0,3%) и –2,7% соответственно. Сальдо торгового баланса во II квартале вышло в объеме 17,8 млрд долл. — –57,9% (–28,9%) и –51,2% аналогично.

Завершение полугодия заслуживает и внимания к конкретным товарным позициям. Согласно данным ФТС, в экспорте в страны дальнего зарубежья ростом относительно января — июня 2019 г. отметились: продовольственные товары и сельскохозяйственное сырье (кроме текстильного) (9,555 млрд долл.) — на 18,7%; текстиль, текстильные изделия и обувь (169,0 млн долл.) — на 16,9%; драгоценные камни, драгоценные металлы и изделия из них (11,1 млрд долл.) — на 107,0%. Самая же весомая в российском «дальнем» экспорте товарная отрасль — минеральные продукты (85,3 млрд долл.) — просела по сравнению с 1-м полугодием 2019 г. на 33,2%.

В экспорте в страны СНГ прирост показали те же товарные отрасли — 20,6% (объем 3,1 млрд долл.), 6,4% (492,6 млн долл.) и 96,5% (324,6 млн долл.) соответственно. Минеральные продукты (4,5 млрд долл.) закрыли полугодие падением на 49,2%.

Если суммировать и брать не темпы роста, а абсолютные значения, то победителем вышла все-таки еда, а не «бриллианты в золоте».

Кстати, более подробно ознакомиться с агроэкспортом и перспективами поставок за рубеж угля можно на страницах 15 и 18 данного номера «ЭЖ».

С импортом за полугодие по конкретным товарным отраслям все проще — снижение по всем позициям как из «дальнего», так и «ближнего» зарубежья. Наибольшее относительное падение с обоих направлений как раз по «ювелирке» — на 31,7 и 40,0% соответственно.

Не стоит лишний раз доказывать детальной статистикой, что здоровье нашей внешней торговли зависит в первую очередь от негоции со странами дальнего зарубежья — ее динамика сильно схожа с описанной выше. А каплю внимания торговле с СНГ стоит уделить. В июне сальдо торгового баланса показало лучший за шесть месяцев объем (1,9 млрд долл.) и в годовом сопоставлении выросло на 1,15% (–21,2% месяцем ранее). В последний раз положительный месячный исход для сальдо в торговле со странами Содружества встречается в ноябре прошлого года (без учета последовавших затем корректировок — +7,7%).

...но перспектива сомнительна

Однако малость данного позитива говорит и за его шаткость. Возможно, это всего лишь единичный результат реализации отложенного пандемией спроса на российские товары со стороны партнеров по СНГ. Та же мысль выглядит справедливо и в целом для июньских «успехов» нашей внешней торговли. Отсюда и сомнения, что от «дна» падения она уже оттолкнулась и выплывает. Подпитывают их и оперативные данные ФТС об импорте из стран дальнего зарубежья в прошлом месяце — относительно июля 2019 г. он снизился на 13,0%, а это хуже июньского уточненного значения на 8,2 п.п. — регресс в 3,7 раза.

Последнее приятно только тем, что обещает ослабить давление на июльское сальдо торгового баланса России. Даже годовое сопоставление объема закупок по такой позитивной позиции в «дальнем» импорте, как машиностроительная продукция, сигнализирующее об инвестиционном настрое российской экономики, в июле по сравнению с июнем ослабло — –6,9% против –5,3% соответственно.

Но вопрос в том, как в статистике за июль проявит себя наш экспорт. Пока подогревают ожидания данные Минэкономразвития, что средняя мировая цена на нефть российского Urals за июль 2020 г. снова повысилась — до 44,15 долл. за баррель — почти на 5% по сравнению с июнем.

Хотя прогнозы на перспективу не обнадеживают. Международный валютный фонд предупреждает, что глобальная пандемия коронавируса далеко не у финиша, эффект принятых мер государствами для оживления своих экономик почти исчерпан и странам с формирующимися рынками, в списке которых числится и Россия, нужно быть готовыми к еще большим испытаниям. Эксперты МВФ ожидают сокращения мировой торговли в нынешнем году на 10%, а цен на нефть — на 40%. Подробнее об этом см. в статье.

Объемы торговли со странами СНГ в январе — июне 2019—2020 гг., млн долл. США

* Включены досчеты на неучтенные объемы взаимной торговли Российской Федерации с Республикой Беларусь.

Источник: ФТС России