Финансовые инструменты наиболее сложный элемент учета в МСФО. Они отличаются многообразием и обилием различных производных модификаций (деривативов). Первоначальные инвестиции в финансовые инструменты, как правило, не соответствуют их реальной стоимости либо ничтожно малы, поэтому их учет по первоначальной (исторической) стоимости некорректен. Информация о финансовых инструментах имеет большое значение для оценки финансового положения компаний, результатов ее деятельности и движения денежных средств. Между тем, чтобы эта информация была полной и достоверной, необходимы четкая классификация и единый порядок оценки и представления в отчетности каждой из категорий финансовых инструментов.
Комитет по МСФО впервые приступил к разработке требований к учету финансовых инструментов около 20 лет назад. Столь длительный период подготовки свидетельствует о трудностях, с которыми столкнулись разработчики. Процесс подготовки соответствующего стандарта осложнялся появлением на рынке новых видов финансовых инструментов. А в стандарте должны были содержаться универсальные подходы к учету всех разновидностей финансовых инструментов и деривативов.
Применимые стандарты
Затрагиваемые вопросы учета финансовых инструментов столь разнообразны, что их поделили между несколькими стандартами. Сейчас учету финансовых инструментов в МСФО посвящены пять стандартов:
• IAS 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление в отчетности»;
• IAS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» (о применении скажем ниже);
• IFRS 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации»;
• IFRS 2 «Выплаты на основе долевых инструментов»;
• IFRS 9 «Финансовые инструменты», выпущенный в конце 2009 г. взамен IAS 39 (применение IFRS 9 станет обязательным не ранее 2012 г., допускается добровольное досрочное применение).
Кроме того, существуют их толкования:
• IFRIC 2 «Доли участия в кооперативах и аналогичные инструменты»;
• IFRIC 5 «Права на доли, возникающие из фондов по ликвидации, восстановлению и рекультивации»;
• IFRIC 8 «Сфера применения IFRS 2» (Scope of IFRS 2);
• IFRIC 9 «Переоценка встроенных деривативов»;
• IFRIC 11 «Операции с акциями группы и казначейскими акциями»;
• IFRIC 16 «Хеджирование чистых инвестиций в зарубежные операции»;
• IFRIC 17 «Распределения акционерам в неденежной форме»;
• IFRIC 19 «Погашение финансовых обязательств путем выпуска долевых инструментов».
IAS 32 (действует с 1 января 2005 г.) регулирует вопросы представления финансовых инструментов в отчетности в составе обязательств или капитала, содержит принципы взаимозачета финансовых инструментов и основные требования к раскрытию информации (с 2007 г. этот вопрос регулируется IFRS 7).
IAS 39 регулирует порядок признания, прекращения признания, первоначальной и последующей оценки финансовых инструментов, учет при хеджировании (IAS 39 действует с 1 января 2001 г. и будет фактически заменен IFRS 9 после окончания проекта по совершенствованию учета финансовых инструментов).
С 2008 г. Совет по МСФО осуществляет проект по переработке IAS 39, вызванный в основном мировым финансовым кризисом. Проект разбит на три этапа:
— классификация и оценка финансовых инструментов;
— методология расчета обесценения финансовых инструментов;
— учет хеджирования.
Основные задачи проекта — упрощение классификации финансовых инструментов с целью их оценки, совершенствование методики проведения обесценения финансовых инструментов и учета хеджирования. Результатом проекта явился выпуск в 2009 г. первой редакции нового стандарта IFRS 9.
IFRS 2 посвящен операциям по расчету с персоналом организации, а также со сторонними компаниями собственными долевыми инструментами (акциями, опционами на акции) и отвечает на такие вопросы, как момент признания и оценка инструмента в финансовой отчетности. Необходимость в отдельном стандарте возникла по той причине, что требования IAS 39 по оценке не распространяются на долевые инструменты.
IFRS 7 (действует с 1 января 2007 г.) содержит дополнительные требования по раскрытию информации по классам финансовых инструментов и связанным с ними рискам.
Перечисленные стандарты принимались последовательно, и каждый из них затрагивает те или иные аспекты учета финансовых и долевых инструментов. Рассмотрим вопросы, регулируемые каждым из указанных стандартов более подробно.
IAS 32: особенности применения
IAS 32 освещает вопросы представления в отчетности финансовых и долевых инструментов, а также раскрытия соответствующей информации в пояснительной записке к отчетности. Однако отдельные активы и обязательства регулируются самостоятельными стандартами, в связи с чем действие IAS 32 на них не распространяется:
• доли участия в дочерних и ассоциированных компаниях, в совместной деятельности, учитываемые в соответствии с IAS 27, IAS 28 и IAS 31;
• обязательства по пенсионным планам (IAS 19);
• договоры страхования (кроме встроенных в договоры страхования производных инструментов) (IFRS 4);
• финансовые инструменты с правом дискреционного участия (IFRS 4) (в части различия между финансовыми обязательствами и долевыми инструментами);
• договоры условного возмещения при покупке бизнеса (IFRS 3);
• финансовые инструменты, соглашения по выплатам на основе долевых инструментов (IFRS 2).
Кроме того, IAS 32 не применяется в отношении метеорологических производных инструментов (то есть договоров, зависящих от климатических, геологических, физических параметров, например температуры, толщины снега), фактически являющихся договорами страхования и подпадающих под действие Международного стандарта IFRS 4. Однако это исключение не относится к встроенным в такие договоры производным инструментам.
Определение финансовых и долевых инструментов
IAS 32 содержит базовые определения финансовых инструментов, финансовых активов, финансовых обязательств, а также долевых инструментов.
Согласно определению стандарта финансовый инструмент представляет собой договор, в результате которого одновременно возникают финансовый актив у одной компании и финансовое обязательство или долевой инструмент — у другой.
Стоит обратить внимание на то, что появление на балансе (списание с баланса) других активов и обязательств привязано к переходу от одной стороны к другой рисков и преимуществ владения (например, в отношении основных средств, инвестиционной собственности, запасов, резервов). Финансовые же инструменты сопровождаются разделением рисков и выгод между сторонами.
В соответствии с IAS 32 финансовым активом является любой актив, представляющий собой:
• денежные средства;
• право требования денежных средств или другого финансового актива;
• право на обмен финансовых инструментов на потенциально выгодных условиях;
• долевой инструмент другой компании;
• договор, который может быть исполнен собственными долевыми инструментами компании.
Под определение финансовых активов подпадают денежные средства компании и их эквиваленты; как права требования денежных средств или других финансовых активов — дебиторская задолженность, ссуды и займы (в том числе беспроцентные), полученные (приобретенные) векселя, облигации и иные долговые обязательства; долевые инструменты других компаний: акции, опционы; опционы на собственные акции — как договоры, которые могут быть исполнены собственными долевыми инструментами компании.
Финансовое обязательство — это любое обязательство:
• предоставить денежные средства или иной финансовый актив другой компании;
• по обмену финансовых инструментов на потенциально невыгодных условиях;
• которое может быть исполнено собственными долевыми инструментами компании.
Таким образом, под определение финансовых обязательств в МСФО подпадают кредиторская задолженность, займы и кредиты полученные (в том числе беспроцентные), а также выпущенные векселя, облигации (как обязательства по предоставлению денежных средств или других финансовых активов), опционы на собственные акции — как договор, который может быть исполнен собственными долевыми инструментами компании.
В отчетности компаний финансовые обязательства, предполагающие расчет денежными средствами либо другими финансовыми активами, должны отражаться в разделе «Обязательства» баланса.
Помимо определений финансовых активов и финансовых обязательств IAS 32 содержит понятие «долевые инструменты». Долевой инструмент определяется как право держателя инструмента на долю активов компании, остающихся после вычета всех ее обязательств. То есть долевыми инструментами являются прежде всего собственные выпущенные акции компании, а также производные инструменты, связанные с их продажей (например, опционы).
Выделение долевых инструментов как понятия связано, в частности, со спецификой местоположения инструмента в бухгалтерской (финансовой) отчетности. Указанные инструменты предполагают отчуждение акций компании и в отличие от финансовых инструментов подлежат отражению в разделе «Капитал» финансовой отчетности.
Иными словами, с точки зрения МСФО признаются финансовыми либо долевыми инструментами:
• денежные средства и их эквиваленты;
• векселя, облигации и другие ценные бумаги, представляющие собой непроизводные инструменты;
• производные финансовые инструменты;
• выданные и полученные ссуды, кредиты и займы (в том числе беспроцентные);
• дебиторская задолженность (в том числе полученная в результате переуступки прав требования);
• нефинансовые договоры с погашением нефинансовыми активами, договоры обмена;
• кредиторская задолженность (в том числе по полученным кредитам, займам, векселям, облигациям и иным денежным обязательствам);
• долевые инструменты других компаний, в том числе привилегированные акции с фиксированным погашением и доли с правом выхода;
• договоры, предполагающие расчет акциями компании либо дающие право на приобретение собственных акций компании;
• иные аналогичные активы и обязательства (за исключением тех, учет которых регулируется специальными стандартами).
Следовательно, порядок признания, прекращения признания, первоначальной и последующей оценки указанных выше активов и обязательств регулируется международными стандартами IAS 32, IAS 39 и IFRS 7 (за исключением отдельных обязательств, регулируемых специальными стандартами, о чем говорилось выше).
Под определение финансовых либо долевых инструментов не подпадают активы и обязательства, по которым не предусмотрен расчет денежными средствами, другими финансовыми активами или собственными долевыми инструментами. В частности, это относится к задолженности, образовавшейся в результате оплаты в счет будущих поставок (выданные и полученные авансы), поскольку такая задолженность должна быть погашена путем передачи товарно-материальных ценностей (работ услуг), а не денежных средств, финансовых активов, долевых инструментов. Следовательно, при отражении в финансовой отчетности авансов выданных и полученных необходимо руководствоваться другими специальными стандартами исходя из характера конкретной сделки.
Критерии классификации долевых инструментов
IAS 32 определяет местоположение финансовых инструментов в отчете о финансовом положении (балансе). Заслуживает внимания то обстоятельство, что в ряде случаев сложно определить принадлежность того или иного инструмента к долевым либо финансовым инструментам. IAS 32 дает два критерия, по которым различаются долевые и финансовые инструменты.
Критерий 1. Долевой инструмент не содержит договорного обязательства поставить деньги (финансовый актив) другой компании либо обменять финансовые активы (обязательства) на потенциально невыгодных условиях. Финансовое обязательство, напротив, свидетельствует о наличии у владельца права предъявить финансовый инструмент эмитенту для погашения или выкупа за деньги или иные финансовые активы (у эмитента нет безусловного права избежать поставки денег). Так, привилегированные акции могут являться обязательством, когда компания обязана платить по ним привилегированные дивиденды, и долевым инструментом — когда компания имеет право выбора по уплате (неуплате) дивидендов.
Критерий 2. Долевой инструмент содержит точное количество передаваемых собственных долевых инструментов. Финансовое обязательство не определяет точное количество передаваемых акций.
Пример 1
Согласно договору поставки компания должна рассчитаться собственными акциями. Количество передаваемых акций по договору зависит от фактического объема поставки на дату осуществления расчетов. То есть компания заключила договор поставки о погашении обязательства путем передачи собственных акций, стоимость которых равна стоимости погашаемого обязательства на дату расчетов.
Поскольку на дату заключения договора точное количество акций не определено (оно зависит от объема задолженности), задолженность отражается как обязательство.
Пример 2
Компания заключила договор о погашении обязательства путем передачи 1000 собственных акций. Так как определено точное количество передаваемых собственных акций, это долевой инструмент. Долевые инструменты отражаются в составе капитала.
Классификация инструмента в виде обязательства или капитала определяет также, будут ли распределения по указанному инструменту рассматриваться как дивиденды либо как процентные расходы. Если инструмент классифицируется как обязательство, платежи купона, а также амортизация дисконтов, премий по данному инструменту (с использованием эффективной процентной ставки) должны рассматриваться как финансовые расходы для целей представления в отчете о совокупном доходе (о прибылях и убытках). Если же инструмент классифицирован как элемент капитала, платежи по нему являются дивидендами и учитываются непосредственно в капитале.
Особый взгляд на торговую «дебиторку»
Что касается торговой дебиторской и торговой кредиторской задолженности, предполагающей расчет денежными средствами (финансовыми инструментами), формально в соответствии с IAS 32 она находятся за рамками его действия. В пунктах 8 и 9 этого стандарта сказано:
• IAS 32 распространяется на договоры покупки или продажи нефинансовых активов, за исключением таких договоров, которые заключены и действуют с целью получения или поставки нефинансового актива для удовлетворения ожидаемых потребностей организации в его покупке, продаже или потреблении (МСФО 32.8);
• IAS 32 используется, когда применительно к договорам на покупку или продажу нефинансовых активов организация имеет практику продажи базисного актива в скором времени после его приобретения с целью извлечения прибыли из краткосрочных колебаний цены или маржи дилера, или нефинансовый актив, являющийся предметом договора, может быть сразу конвертирован в денежные средства (МСФО 32.9). Именно такие договоры не имеют целью получение или поставку нефинансового актива для удовлетворения ожидаемых потребностей организации в покупке, продаже или использовании такого актива.
Из сказанного можно сделать вывод, что вопросы отражения в отчетности торговой дебиторской и кредиторской задолженности (а именно порядок признания, прекращения признания, оценки) должны регулироваться иными стандартами, например IAS 18 «Выручка», IAS 2 «Запасы». Многие специалисты по МСФО, однако, считают, что действие IAS 32 и IAS 39 правомерно распространить на торговую дебиторскую задолженность, тем более что в IAS 39 ссуды и дебиторская задолженность выделены для целей оценки в отдельную категорию финансовых активов (об этом чуть позже).
Существенным моментом учета финансовых инструментов является оценка по амортизированной (дисконтированной) стоимости (если только в отношении конкретных инструментов не используется оценка по справедливой стоимости). Однако именно торговая дебиторская и кредиторская задолженность, как правило, представляет собой краткосрочную задолженность, погашаемую в рамках операционного цикла организации, к которой дисконтирование обычно не применяется.
Что касается долгосрочной задолженности, например, IAS 18 предусмотрена необходимость дисконтирования долгосрочной дебиторской задолженности (МСФО 18.11). Договор с отсрочкой платежа фактически рассматривается в этом случае как финансовая операция. Так что вопрос о том, какой стандарт следует применять к оценке торговой дебиторской задолженности (IAS 18 или IAS 32, IAS 39), имеет больше теоретический характер.
Сложные инструменты
Наряду с определением критериев классификации финансовых и долевых инструментов для целей их представления в отчетности IAS 32 содержит понятие сложных (комбинированных) финансовых инструментов. Это инструменты, содержащие одновременно и элемент обязательства, и элемент капитала. Пример комбинированного инструмента — выпущенные облигации, конвертируемые в фиксированное количество обыкновенных акций, где:
• облигация — элемент обязательства;
• опцион на конвертацию — элемент капитала.
Элементы капитала и обязательства по сложным финансовым инструментам должны представляться в отчетности раздельно. Принцип разделения долговой и долевой составляющих состоит в том, что сначала выделяется составляющая обязательства, а затем составляющая капитала по остаточному принципу.
Величина обязательства (долговая составляющая) соответствует будущим денежным потокам по инструменту, дисконтированным по рыночной ставке. Капитал (долевая составляющая) рассчитывается по остаточному принципу: как разница между первоначальной стоимостью и долговой расчетной составляющей.
Иные вопросы представления в финансовой отчетности долевых инструментов, в том числе вопрос их оценки, рассматриваются специальными стандартами. Например, порядку представления и оценке в отчетности долевых инструментов посвящен стандарт IFRS 2 «Выплаты на основе акций».
Пример 3
1 января 2007 г. компания эмитировала 1000 конвертируемых облигаций по 1000 долл. США (денежные средства, полученные по облигациям, — 1000 000 долл. США). По условиям выпуска проценты по облигациям уплачиваются ежегодно в конце периода по номинальной ставке 6%. Рыночная ставка составляет 10%. Дата погашения облигаций — 31 декабря 2009 г.
Рассчитаем стоимость, по которой облигации будут отражены в финансовой отчетности при первоначальном признании.
Таблица 1
Стоимость облигаций в учете, долл. США
|
Дисконтированные будущие денежные потоки |
31.12.2007 |
31.12.2009 |
31.12.2009 |
|
Проценты по облигациям |
60 000 : 1,1 |
60 000 : 1,12 |
60 000 : 1,13 |
|
Погашение облигаций |
1 000 000 : 1,13 | ||
|
ИТОГО |
900 526 |
Проводки в учете (все показатели приводятся в долл. США):
|
Дебет Денежные средства |
1 000 000 |
|
Кредит Капитал |
99 474 |
|
Кредит Обязательство |
900 526 |
|
В балансе компании на 31.12.07 отражено:
|
|
|
Дисконтированное долговое обязательство |
900 526 |
|
1 000 000 |
На момент конвертации в учете выполняется проводка:
|
ДЕБЕТ Капитал |
99 474 |
|
КРЕДИТ Обязательство |
99 474 |
Таблица 2
Показатели баланса в следующие отчетные периоды, долл. США
|
Показатель |
31.12.2008 |
31.12.2009 |
|
Общая стоимость элемента обязательства |
930 578* |
963 636** |
|
Элемент капитала |
99 474 |
99 474 |
*(60 000 : 1,1 + 60 000 : 1,12 + 1 000 000 : 1,12)
**(60 000 : 1,1 + 1 000 000 : 1,1)
Таблица 3
Дополнительные проводки по корректировке обязательства, долл. США
|
Проводки |
31.12.2008 |
31.12.2009 |
|
ДЕБЕТ РАСХОДЫ (ОПУ) |
30 052 |
33 058 |
|
КРЕДИТ Обязательство |
30 052 |
33 058 |
Выкуп собственных акций
Выкуп у акционеров собственных акций должен отражаться в учете компании как уменьшение собственного капитала.
Размещение собственных акций, а также их погашение и выкуп могут осуществляться по цене, отличной от номинала. По указанным сделкам в отношении собственных акций прибыль или убыток не должны признаваться в учете.
Уплаченное (полученное) возмещение за выкуп (размещение) собственных акций компании должно признаваться непосредственно в капитале.
Пример 4
Компания выкупила собственные акции в количестве 100 штук по цене 150 руб. за единицу.
В учете компании должны быть выполнены проводки:
ДЕБЕТ Капитал 15 000 руб.
КРЕДИТ Денежные средства 15 000 руб.
Таким образом, от корректности классификации финансовых и долевых инструментов в МСФО зависит место, которое они должны занять в бухгалтерской (финансовой) отчетности. С точки зрения местоположения в отчетности инструменты компаний подразделяются:
• на финансовые активы;
• финансовые обязательства;
• долевые инструменты;
• сложные (комбинированные) инструменты, содержащие одновременно компонент обязательства и капитала.
С точки зрения юридической формы финансовые и долевые инструменты делятся на производные и непроизводные, а также встроенные производные инструменты.
Производные и непроизводные финансовые инструменты
Примерами непроизводных договоров являются договоры кредитов и займов, векселя, облигации, акции и др. Таким образом, непроизводные инструменты представляют собой наиболее простые формы договоров, стоимость которых сопоставима с величиной договорного обязательства.
Производным финансовым инструментом (деривативом) является финансовый инструмент или иной договор, обладающий тремя характеристиками:
• его стоимость меняется в результате изменения базовой переменной: конкретной процентной ставки, курса ценной бумаги, цены товара, валютного курса, индекса цен или ставок, кредитного рейтинга или кредитного индекса;
• для его приобретения не требуются первоначальные инвестиции или первоначальные инвестиции меньше в сравнении с другими типами договоров, которые, как ожидается, аналогичным образом зависят от изменений рыночных факторов;
• расчеты по нему осуществляются в будущем.
Примерами производных финансовых инструментов являются валютные форвардные контракты, предполагающие расчеты в будущем (базой является обменный курс), опционы на акции (базой является рыночная цена акций), товарный фьючерс (база — цена за единицу товара), валютный своп (база — валютный курс).
Справочно
Форвардный контракт — срочный контракт, в котором стороны берут обязательство по продаже или покупке актива по согласованной цене. Риски по таким контрактам связаны с тем, что их исполнение не контролируется биржей.
Фьючерсный контракт — разновидность форвардного контракта, заключаемого на бирже и содержащего стандартные условия его исполнения.
Своп — соглашение сторон об обмене в будущем денежными потоками в соответствии с условиями, согласованными сторонами.
Опцион — срочный контракт, дающий право одной стороне купить или продать базисный актив при наступлении определенных обстоятельств по согласованной цене либо отказаться от сделки.
Депозитарная расписка — это выпущенный депозитарием сертификат, подтверждающий право на определенное количество депонированных ценных бумаг некоторого эмитента. Наибольшую известность среди них получили американские депозитарные расписки (ADR), которые дают возможность выхода на финансовый рынок США.
Стоимость перечисленных производных инструментов, действительно, несопоставимо ниже стоимости основного договорного обязательства, например:
• стоимость заключения валютного форвардного контракта существенно ниже стоимости товара, обязанность поставки которого вытекает из основного контракта;
• цена опциона на приобретение акций существенно ниже общей стоимости акций, право приобретения которых реализуется по опциону.
Таким образом, при решении вопроса, является ли договор производным инструментом, необходимо проверить, обладает ли этот договор всеми перечисленными выше характеристиками.
Пример 5
Контракт на поставку сырой нефти может являться производным финансовым инструментом (товарным фьючерсом), если его предполагается исполнить нетто, то есть путем осуществления чистого расчета в результате разницы цен. Для заключения такого контракта не требуется инвестиций в отличие от твердых контрактов, заключаемых с целью осуществления реальной поставки.
Заключенный с целью удовлетворения потребностей покупателя в сырье аналогичный договор не подпадает под определение финансовых инструментов и соответственно под действие международных стандартов IAS 32 и IAS 39. Как правило, такие контракты сопровождаются выплатами существенных авансовых сумм, чего не происходит при заключении фьючерсных контрактов.
Встроенным производным инструментом считается такой компонент комбинированного инструмента, который содержит основной (непроизводный) договор, при этом определенные денежные потоки основного инструмента изменяются аналогично потокам производного инструмента. Подробнее порядок учета встроенных производных инструментов рассмотрен в Международном стандарте IAS 39.
Пример 6
Примером инструмента, содержащего встроенный компонент, является облигация, конвертируемая в обыкновенные акции, представляющая собой долговую ценную бумагу со встроенным опционом на приобретение акций. Стоимость конвертируемой облигации может меняться в зависимости от стоимости акций, право приобретения которых обеспечивается в результате конвертации облигационного обязательства.
Договор, по которому обязательство привязано к стоимости товара (акций), встроенные в долговые инструменты процентные минимумы и максимумы или же индексы, привязанные к инфляции, также являются примерами встроенных производных инструментов.
Договоры, расчеты по которым выражены в иностранной валюте, в ряде случаев могут рассматриваться как финансовые инструменты со встроенными в основной договор валютными форвардами. Например, договор поставки между российской и норвежской компаниями, выраженный в швейцарских франках.
В отличие от производных инструментов стоимость инструментов, содержащих встроенные производные инструменты, сопоставима со стоимостью простых непроизводных инструментов, так как в основе их лежит непроизводный договор.
Пример 7
Стоимость комбинированного финансового инструмента — процентной облигации, предполагающей право конвертации, сопоставима со стоимостью аналогичного по номиналу непроизводного финансового инструмента — выпущенной процентной облигации. Дело в том, что в основе определения их стоимости лежит сумма фактического заемного обязательства по этим ценным бумагам.
Можно констатировать, что в IAS 32 все многообразие инструментов сведено в общую схему классификации:
• по местоположению в отчетности инструменты поделены на финансовые активы, финансовые обязательства, долевые инструменты и сложные (комбинированные) инструменты;
• по форме — на непроизводные и производные, а также гибридные инструменты, содержащие встроенные компоненты.
Поэтому в зависимости от типа классификации опцион на приобретение акций («опцион пут») является одновременно долевым и производным; конвертируемая в акции облигация является сложным инструментом с точки зрения представления в отчетности и встроенным инструментом по форме, где основным документом является непроизводный договор — облигационный заем, встроенным инструментом — опцион на приобретение акций.
IAS 39, в свою очередь, приводит свою классификацию финансовых инструментов для целей их последующей оценки (об этом речь пойдет дальше).
Отчетность
Местоположение инструмента в финансовой отчетности зависит от правильности его квалификации. Информация об используемых компанией финансовых активах отражается в активе баланса, о финансовых обязательствах — в разделе обязательства, долевые инструменты подлежат отражению в капитале, сложные инструменты — одновременно в обязательствах и капитале.
Общее правило представления финансовых инструментов вытекает из требования IAS 1 «Представление отчетности»: зачет финансовых активов и обязательств запрещен.
Исключение составляют случаи, когда у компании:
— есть текущее юридическое право на зачет. Например, не подлежат зачету дебиторская и кредиторская задолженность перед одним и тем же контрагентом, за исключением ситуации, когда основанием для зачета является оформленный соответствующим образом акт, или не засчитываются между собой остаток по расчетному счету и кредитовый остаток по овердрафту в отношении одного и того же банка;
— есть намерение исполнить активы и обязательства на нетто-основе либо одновременно продать актив и исполнить обязательство. Например, в бухгалтерском учете числится кредиторская задолженность по поставке товара в рамках договора комиссии и дебиторская задолженность по факту отгрузки этого же товара иностранному покупателю. IAS 32 предоставляет право на зачет в отчетности указанных финансовых актива и обязательства.
Одновременно погашать обязательства по двум финансовым инструментам можно, например, через клиринговую палату на организованном финансовом рынке или при прямом обмене между сторонами. Расчеты фактически осуществляются в нетто-исполнении, то есть потоки денежных средств эквивалентны одной нетто-сумме.
Приведенные правила распространяются и на производные финансовые инструменты.
Финансовые инструменты в РСБУ
Правовая база для учета финансовых инструментов в России значительно уже, чем в международной практике. Так, лишь недавно в Федеральном законе от 22.04.96 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» появились понятия финансового инструмента, производного финансового инструмента, договора РЕПО (поправки внесены Федеральным законом от 25.11.2009 № 281-ФЗ). Российским аналогом IAS 32 является ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений».
Учет финансовых вложений
Согласно п. 2 ПБУ 19/02 для отражения активов в качестве финансовых вложений необходимо единовременное выполнение следующих условий:
— наличие надлежаще оформленных документов, подтверждающих существование права у организации на финансовые вложения и на получение денежных средств или других активов, вытекающее из этого права;
— переход к организации финансовых рисков, связанных с финансовыми вложениями;
— способность приносить организации экономические выгоды в будущем в форме процентов, дивидендов либо прироста их стоимости.
Таким образом, способность приносить организации экономические выгоды в будущем в форме процентов, дивидендов либо прироста стоимости ограничивает действие ПБУ 19/02 до «финансовых активов». Финансовые обязательства не попадают в сферу действия российского стандарта. Кроме того, из сферы действия ПБУ 19/02 выпадают беспроцентные и иные «невыгодные» инвестиции: беспроцентные векселя, беспроцентные займы и т.д.
Согласно п. 3 ПБУ 19/02 к финансовым вложениям относятся:
— государственные и муниципальные ценные бумаги;
— ценные бумаги других организаций, в том числе долговые ценные бумаги, в которых дата и стоимость погашения определены (облигации, векселя);
— вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (в том числе дочерних и зависимых хозяйственных обществ);
— предоставленные другим организациям займы;
— депозитные вклады в кредитных организациях;
— дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, и пр.;
— вклады организации-товарища по договору простого товарищества.
Не относятся к финансовым вложениям организации:
— векселя, выданные организацией-векселедателем организации-продавцу при расчетах за проданные товары, продукцию, выполненные работы, оказанные услуги (по своей экономической природе эти векселя являются дебиторской задолженностью);
— вложения в имущество, имеющее материально-вещественную форму, в том числе предоставляемое организацией за плату во временное пользование с целью получения дохода, а также драгоценные металлы, ювелирные изделия, произведения искусства и иные аналогичные ценности, приобретенные не для осуществления обычных видов деятельности.
Беспроцентные займы и долевые инструменты выпали из сферы ПБУ 19/02.
Задолженность компаний по полученным займам (включая выдачу векселей, выпуск и продажу облигаций) и кредитам (в том числе товарным и коммерческим) регулируется ПБУ 15/2008 «Учет расходов по займам и кредитам». Этот стандарт можно применить и к учету беспроцентных займов (при наличии расходов по ним) в отличие от прежнего ПБУ 15/01 .
Производные инструменты
Как уже было сказано, в Федеральном законе от 22.04.96 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (в редакции от 25.11.2009 № 281-ФЗ) появилось понятие производного финансового инструмента. Им признается договор (кроме РЕПО), содержащий одну или несколько из следующих обязанностей: уплачивать деньги в зависимости от изменения цен, курса валюты, уровня инфляции и т.д.; купить или продать ценные бумаги, валюту, товар либо заключить договор, являющийся производным финансовым инструментом; передать ценные бумаги, валюту, товар в собственность другой стороне не ранее третьего дня после заключения договора.
Этот факт примечателен тем, что до настоящего момента определения производного финансового инструмента не было ни в одном нормативном документе российского законодательства. А при установлении норм для фьючерсных контрактов, опционов или других контрактов, классифицированных в зарубежной практике в качестве производных, использовались понятия «срочный контракт», «срочная сделка».
* Начало. Окончание в следующем номере.