В Госдуме создается специальная комиссия, которая займется защитой вкладов граждан. О том, что происходит с банковскими вкладами россиян и как можно остановить их обесценивание «ЭЖ» поинтересовалась у экспертов.
На пленарном заседании Госдума рассмотрела основные направления денежно-кредитной политики ЦБ на ближайшие три года. В ходе обсуждений председатель Госдумы Вячеслав Володин обратил внимание на то, что ставка рефинансирования и инфляция в стране выросли, в отличие от ставок по депозитам в банках. В результате вклады граждан обесцениваются.
По словам главы Центробанка Эльвиры Набиуллиной, регулятор административно на эту ситуацию повлиять не может, так как речь идёт о снижении маржи банками, а для этого необходима конкуренция в банковском секторе. «Она должна толкать эту маржу вниз», — сказала председатель ЦБ.
«Здесь нужно посмотреть вместе на антимонопольное какое‑то регулирование, чтобы было давление на маржу», — предложила Э. Набиуллина. По ее словам, к обсуждению необходимо подключить также Правительство РФ, Центральный банк к этому диалогу готов.
В связи с этим Вячеслав Володин предложил создать рабочую группу, которую бы возглавил заместитель Председателя Госдумы Алексей Гордеев. Также к этой работе должны подключиться председатели профильных комитетов.
Мнение
Андрей Аржанухин, директор департамента рынков капитала Accent Capital
Банковский вклад никогда не являлся хорошим средством защиты от инфляции. Особенно с этим сложно в 2021 г., когда инфляция во всём мире является одной из главнейших проблем денежного рынка. Сейчас в основном только акции, недвижимость и другие активы могут побороть высокий уровень инфляции. Банки не могут размещать средства вкладчиков в рисковые активы, так как вклад может быть отозван любой момент.
Более того, у банка есть расходы, которые не видны клиентам, например, отчисления в агентство по страхованию вкладов (АСВ) и другие затраты, которые в общей сложности превышают 1% от размещаемой суммы. На стороне вкладчика также есть затраты в виде недавно появившегося налога с дохода по депозитам свыше 1 млн руб.
В результате действий властей маржинальность по вкладам для клиентов банков можно увеличить на несколько десятых долей процента. Это принципиально не изменит ситуацию, так как вкладам все равно будет сложно тягаться с инфляцией, но поможет повысить заработок клиентов и создать положительный имидж власти, которая заботится о своих гражданах.
Григорий Пахомов, консультант по стратегическому развитию КПК «Капитал Регионов»
Проблема инфляции в стране серьёзно подрывает авторитет банковского вклада, как одного из способов сохранения капитала. Комиссия по защитите вкладов граждан от обесценивания в условиях роста темпов инфляции является действительно правильным шагом в сторону поддержки населения.
Очень важно понимать, что инфляция у каждого человека своя, в соответствии с его потребительской корзиной. Если сейчас инфляция в стране более 8% и это по минимальной продуктовой корзине, то можно смело говорить о том, что инфляция реальной продуктовой корзины большинства граждан будет выше 15%. Средняя ставка по депозиту банков составляет около 7,5%. Если посчитать, то получим 15%-7,5%=7,5%. Ровно на такую величину существенно обесцениваются денежные средства клиента.
При серьёзном подсчёте в долгую капитал способен полностью обесцениться в течении 13-14 лет. Принимая в расчёт, что около 40% вкладчиков регулярно переоформляют свои вклады становится просто необходимым создать условия для сохранения их покупательской способности в долгосроке.
Для защиты покупательской способности вкладов граждан могут быть использованы:
– Субсидиарная процентная ставка. Механизм, при котором часть процентной ставки по вкладам населению будет компенсировать государство. Для этого придётся создать цепочку взаимосвязей, которая позволит государству без сильного расходования бюджетных средств поддерживать спрос населения на вклады.
– Создание модели использования «Инвестиционного депозита». Это позволит увеличить доходность по банковским вкладам за счёт использования части средств в инвестициях. Важным моментом в этом случае должно быть присутствие инструментов защиты вклада.
– Стимулирование конкуренции в банковской сфере, которая позволит снизить маржинальность банков и увеличить процент выплат по депозитам.
– Изменение законодательных и нормативных условий работы банков с присутствием антимонопольного комитета. Данное действие откроет возможность не крупным банкам вклиниться в серьёзную конкуренцию с крупнейшими банками.
Эдуард Христианов, первый заместитель Председателя Правления ПАО «РосДорБанк»
Да, действительно, в условиях, когда ставка по вкладам ниже темпов инфляции, любой вкладчик, принимая решение о размещении своих сбережений постарается их потратить на разные покупки. Он понимает, что через год, например, он за деньги, которые у него сейчас находятся на вкладе с процентами, не сможет купить те товары или услуги, на которые ему сейчас денег хватило бы. Таким образом формируется инфляционная спираль: население тратит больше, сберегает меньше, цены ещё больше растут.
Рецепт от этой болезни фактически один: сделать так, чтобы ставки по вкладам обгоняли инфляцию. Иногда бывает достаточно, чтобы одни инфляционные ожидания снизились, то есть население верило, что такая ситуация скоро закончится и нет смысла торопиться с тратами.
Если вкладчик не хочет тратить все свои сбережения здесь и сейчас, я бы порекомендовал открывать в банке депозит с возможностью снятия средств и пополнения депозита. Таким образом он сможет оперативно реагировать на изменение ставок. В текущих условиях, когда ЦБ занял жёсткую позицию по повышению ключевой ставки, банки будут вынуждены повышать ставки по депозитам и вкладчики, разместившие средства на депозиты с возможностью снятия и пополнения, смогут оперативно перекладывать свои деньги из депозитов с низкими ставками в депозиты с высокими, не дожидаясь окончания срока депозита. Это тем более важно, если высокие ставки будут держаться недолго.